雖然在美國「對等關稅」尚未底定之前,仍將持續牽動市場敏感神經,以及追價買氣的意願,不過,短線若有震盪,如所言:有拉回就有低接上車的機會。
美國對等關稅寬限期進入最後倒數,各國與美方談判動態備受關注,預料最終稅率不會太高。
AI剛性需求優勢,帶旺整體產業營運持續向上起飛,環顧目前有基本面、有訂單,以及未來爆發成長題材的個股或族群,非AI莫屬,由於台股有護國神山台積電及AI股當靠山,相關概念股仍將是市場聚焦的主軸,此時,只要個股位階不致太高,往往能夠獲得市場法人大戶的青睞。
目前台股融資餘額在低檔,籌碼面健康,技術面十日線、月線及季線等短中期均線呈現多頭排列翻揚向上,加上美股Nasdaq、費半指數及日經225指數等均已收復失土,南韓首爾指數創下三年來新高,台股將可望同步跟進。因此,趁著對等關稅尚未底定之前,短線若有震盪,是買點或賣點呢?相信大家都是聰明人,因為一旦隨著關稅底定、利空出盡下,台股將持續往前「衝衝衝」。
至於個股方面,多方聚焦的主軸仍是看AI,輝達NV LINK Fusion半客製化AI基礎建設系統,帶動CSP自研客製化晶片ASIC設計市場規模正不斷擴大,AI產業鏈未來持續看好,儘管某些個股漲幅已大,不建議過度追價,不過,同時還是有許多低基期、低位階、具轉機成長題材股,逢低仍是值得留意。
【個股推薦】群翊(6664),全球最大PCB塗佈烘烤設備廠商,從事電子及半導體生產專用機械設計、製造組裝、銷售及售後服務,提供塗佈、乾燥、曝光及自動化四大技術主軸於印刷電路板、顯示器及觸控面板以及特殊玻璃蓋板應用等,持續致力於高階硬板、軟板、多層板及IC類載板等生產所用之製程設備套組,並為客戶量身訂做品質及效率度高之客製化生產設備線。主要利基題材有:
(1)去年經營成果亮眼,今年大方配息10元:受惠光學清洗機等設備出貨增長,群翊2024年營收年成長2.68%,加上產品組合優化,毛利率由46.83%提升至52%,推動營業利益達9.3億元,年增超過三成,EPS 16.97元,寫下新高紀錄。於5月27日股東常會通過盈餘分配現金股利案,配發每股10元現金股利,創歷年新高。
展望未來,公司表示,將聚焦於智慧工廠需要的設備智能化功能的開發,持續拓展半導體、先進封裝,以及Mini/Micro LED等新興應用市場。
(2)不畏美國關稅影響力,訂單能見度看到第三季:早期群翊主力在PCB乾製程設備,最近幾年來則陸續跨足至IC、載板及半導體先進封裝製程。據研究機構報告指出,各國建置「主權AI」,AI伺服器需求預期將持續擴增,也有望推動AI Edge應用更快普及,將進一步推動高多層板和HDI板需求。
至於對等關稅的影響,公司表示,整體產業供應鏈若有移動,設備廠都會有機會,目前在手訂單已達今年第三季,公司還規劃在美國成立第二個據點就近服務客戶。
【操作建議】策略「低接不追高」原則不變,配合線型架構來看,隨著股價觸底反彈上來,並突破站上於短中期均線之上,在低檔量增慣性改變,以及十日線、月線和季線等呈現多頭排列向上的推波助瀾下,下檔只要守穩前低194元關卡不破,逢低仍值得留意,隨時仍有大漲續戰300元關卡的機會(※註:基本面資料若有異動,依公開資訊觀測站最新訊息為主)。基於風險考量,請設好停損停利(詳見附圖說明)。
陳學進 顧問
AI伺服器需求強勁 推升雙率單季新高
神奇寶貝-七月起漲主力飆股完全攻略